查尔斯·施瓦布(Charles Schwab)于1971年34岁时，创办了他的证券经纪公司。当施瓦布开始以折扣定价方式向那些精明的、已厌倦了高价佣金服务方式的投资者提供证券经纪服务时，发现了一个新的市场定位。于是，那些不需要人来帮助他们进行投资研究和决策的投资者纷纷转向Charles Schwab公司。到1981年时，公司的赢利已达500万美元。1982年，美州银行集团以5 300万美元买下了该公司，但继续让施瓦布担任CEO。今天，施瓦布在美国有许多办公室，并正在向海外扩展。

施瓦布同时还是指数投资创始人，《福布斯》杂志称他是“在线经纪之王”他有这样一句格言：“我经常问自己这样一个问题：一个像我一样的顾客，会要求我们做什么？”正是这一理念的推动，嘉信理财在发展中通过它的重要子公司嘉信理财有限责任公司及其290多个分支机构，使用互联网和语音识别电话，为私人投资者、独立投资经理、退休计划和机构提供了多种电子网络金融服务，使嘉信理财快速走上了成功之路查尔斯的公司的投资额已超过7250亿美元，1999年，公司盈利达58、9亿美元现在施瓦布的公司，是美国最大的理财经纪事务所，它一直在与那些建立在施瓦布的低费用模式理念上的其他事务所竞争